Serum : o que é, como funciona e como usar

O que é Serum?

Serum é uma exchange de criptomoedas descentralizada construída na blockchain Solana. Combina características de exchanges centralizadas e descentralizadas.

O Serum opera através de um modelo de livro de ordens centralizado (CLOB). A velocidade da blockchain Solana tornou possível para o Serum corresponder todas as ofertas de compra e venda totalmente on-chain, lidando com negociação, dados, precificação e gestão de riscos de forma confiável e sem permissões.

O whitepaper do Serum foi publicado em julho de 2020, e o protocolo foi lançado na Solana em setembro de 2020. Desde então, o projeto se remodelou para atender às necessidades de seu número cada vez maior de usuários. 

Serum foi criado como um projeto de código aberto pelas equipes unidas da Solana, Alameda Research e FTX, e é ativamente apoiado pelo famoso entusiasta DeFi Sam Backman-Fried.

Como funciona o Serum?

Os fundadores chamam o Serum de sistema de encanamento e infraestrutura que capacita toda a rede Solana na qual foi construído. Basicamente, o Serum é um nível subjacente de todos os serviços financeiros e outros que funcionam na Solana, pois toda a rede depende deste DEX de uma forma ou de outra.

O livro de ordens centralizado do Serum é a principal característica distintiva do protocolo que ajuda a corresponder transações on-chain, proporcionando aos usuários uma experiência de CeFi enquanto mantém as taxas e o deslizamento baixos e a velocidade das transações incrivelmente alta - tudo enquanto protege os fundos dos usuários de forma não custodial. 

O Serum permite que todos os projetos em seu ecossistema compartilhem liquidez. Esta mecânica ajuda a garantir que o protocolo sempre tenha fundos suficientes para viabilizar transações, não importa quão grande possa ser. Portanto, tanto clientes de varejo quanto institucionais podem se beneficiar igualmente do uso do Serum, escolhendo o preço, tamanho e direção de suas negociações. 

Desde sua criação, o protocolo Serum mudou devido ao crescimento sem precedentes de seu ecossistema. Por exemplo, sua inicial função SerumSwap, que permitia trocas garantidas entre usuários de diferentes blockchains, foi descontinuada em favor de outros projetos que foram construídos sobre a Solana e o Serum em dias posteriores, dos quais o AMM Raydium pode ser o melhor exemplo.

Apesar de ser construído na Solana, o Serum não se limita a tokens SPL, permitindo aos usuários trocar ativos cross-chain usando serviços de parceiros como a ponte Wormhole, que conecta a Solana à Ethereum. 

O mainnet do Serum ainda está em beta, portanto algumas características estão atualmente limitadas. Os usuários podem comprar, vender ou trocar BTC, ETH, SOL, YFI, SUSHI, LINK, CREAM, USDC, USDT, FTT, UNI, TOMO, AAVE, COMP, e mais de cinco dezenas de outros tokens SPL e ERC-20.

Como usar o Serum?

Antes de começar a negociar no aplicativo Serum, os usuários precisam se certificar de que estão no mainnet, verificando o indicador localizado no canto superior esquerdo do site. O próximo passo é conectar uma carteira suportada pelo Serum. Atualmente, a lista de carteiras disponíveis inclui Sollet, Ledger, Solong, Phantom e MathWallet.

Os usuários têm uma escolha sobre qual Interface Gráfica do Usuário (GUI) utilizar ao interagir com o aplicativo Serum. Qualquer um pode configurar sua própria GUI baseada no DEX do Serum ou simplesmente incorporar o Serum Swapper em sua UI. Isso permite uma experiência de usuário personalizável na plataforma e pode prover diferentes regulações de mercado dependendo da localização ou outros fatores. A plataforma forneceu uma lista de GUIs feitas pela comunidade disponíveis para uso em sua página oficial de documentação.

O Serum integrou a ponte Wormhole para permitir que seus usuários transfiram ativos entre Ethereum e Solana. Para usar é necessário ter uma carteira MetaMask com ETH suficiente e uma carteira Solana com SOL suficiente para pagar pelas taxas de transação. O Serum forneceu guias detalhados de como usar a ponte em seu site.

O Token SRM

SRM é o token de utilidade e governança do Serum. Ele é nativo do padrão SPL da Solana e também é listado na Ethereum como um token ERC-20. 

A tokenomics do projeto inclui um mecanismo de compra e queima e recompensas para o staking do SRM para garantir que todas as taxas de exchange voltem para o Serum. Basicamente, enquanto uma parte das taxas ganhas no DEX está sendo queimada, a outra parte é dividida entre os stakers de SRM. Os usuários podem experimentar a GUI nativa do Serum, bem como usar a função de staking no FTX e AscendEX. 

SRM pode ser fundido em um token MSRM que equivale a 1 milhão de SRM e concede a seus detentores recompensas ligeiramente melhores para o staking.

Os detentores de SRM são concedidos com poder de voto e são elegíveis para descontos nas taxas da rede. Embora, por enquanto, o Serum ainda tenha que construir seu sistema de governança para se tornar uma exchange verdadeiramente descentralizada. 

A oferta máxima de SRM é definida em 10,000,000,000 tokens, embora 91.25% dessa quantidade tenham períodos de desbloqueio a longo prazo. A oferta circulante atual de SRM é de 50 milhões, com 125 milhões de tokens mantidos em reservas. Um adicional de 825 milhões de SRM é reservado para incentivos do ecossistema.

O Serum é seguro?

A Serum Foundation está por trás do desenvolvimento contínuo do Serum. A equipe do Serum foi estabelecida por Anatoly Yakovenko, co-fundador e CEO do Solana Lab, e Sam Backman-Fried, CEO da Alameda Research e da FTX. Atualmente, ambos permanecem como os principais representantes e porta-vozes do Serum. As auditorias do Serum podem ser encontradas no painel do protocolo nesta página web.

Parceiros

O Serum se tornou uma parte crucial de todo o ecossistema Solana. Talvez, o Raydium seja um dApp que mais dependa do Serum, enquanto complementa o DEX com seu conjunto de produtos AMM. O Raydium é um tipo raro de criador de mercado automatizado porque fornece liquidez on-chain para o Serum, concedendo assim aos seus usuários acesso ao fluxo de ordens. O Raydium pode ser usado para negociações rápidas, liquidez compartilhada e yield farming do fSRM.

A parceria com a Bonfida tornou o Serum acessível a um círculo maior de usuários. A Bonfida oferece GUIs para vários projetos baseados em Solana, além de possibilitar a negociação automatizada por meio de seu serviço separado, o BonfidaBots.

O Serum também é uma camada de infraestrutura base para um número crescente de projetos DeFi, como o protocolo de gestão e investimento de fundos descentralizado Solrise Finance, o protocolo de opções PsyOptions, o serviço de corretagem principal DeFi Oxygen, a plataforma de negociação e empréstimo com margem Mango Markets ou o protocolo de empréstimo e empréstimo Jet Protocol.

Existem também parceiros além do Solana. O Wormhole, por exemplo, é uma ponte cross-chain que permite aos usuários converter entre tokens ERC20 e SPL, o que significa que os usuários podem aproveitar os custos e velocidades do Solana ao se estabelecer de volta na rede Ethereum.

Claro, a lista de dApps alimentados pelo Serum também inclui jogos. Por exemplo, há um jogo MMO de exploração espacial chamado Star Atlas, que já está em funcionamento. Alguns projetos ainda estão para ser lançados, como o Aurory inspirado em JRPG ou o MMORPG de fantasia OpenEra. Cada um dos jogos depende do Serum para gerenciar a economia do jogo e incentivar os jogadores.

As carteiras nativas do Solana, Sollet, SolFlare ou Bonfida, podem ser usadas para armazenar tokens SRM. A criptomoeda do Serum também é compatível com Coin98 e Math Wallet.

Próximos passos?

O objetivo de longo prazo do Serum é atrair 1 bilhão de usuários e atingir a marca de 10 trilhões de dólares em valor total bloqueado - ponto que suas capacidades técnicas permitem no momento. Atualmente, o Serum está focado em expandir seu ecossistema e adicionar mais serviços DeFi nativos ao seu DEX, de acordo com o roadmap do projeto. Empréstimos e empréstimos, yield farming e negociação com margem estão entre as funcionalidades que em breve aparecerão no Serum. O Serum também planeja adicionar mais pontes cross-chain e AMMs, bem como conectar seu DEX e token SPL a mais exchanges.

Links

https://docs.projectserum.com/